Игра в недодачу

Игра в недодачу
447
Нынешний кризис финансового сектора привел к тому, что чаще остальных для описания положения дел используется прилагательное “проблемные” (см. статью "Предварительные сказки").

Это относится и к неплатежеспособным банкам, и к не способным вернуть кредиты физ- и юрлицам… В такой ситуации БИЗНЕС задался вопросом: кредитует ли экономику банковский сектор, оказавшийся на грани выживания?

Для этого мы разослали соответствующие запросы в адрес двух десятков преимущественно крупных банков. Симптоматично, что комментировать тему кредитования бизнеса решились единичные игроки рынка.

Кредитонеспособность
Судя по всему, ситуация на кредитном рынке действительно соответствует официальной статистике НБУ.

Так, только за июль портфель гривневых кредитов, выданных юридическим лицам, уменьшился на 2,4 млрд грн. Всего же с начала года “усушка” портфеля превысила 40 млрд грн. (8,4%).

Валютная составляющая кредитного портфеля юрлиц в реальном выражении за январь — июль уменьшилась на $1,6 млрд — до $28,6 млрд.

Среди игроков рынка за первое полугодие 2014 г. наибольшее сокращение портфеля гривневых кредитов юрлицам в абсолютном выражении зафиксировал ПриватБанк — более чем на 7 млрд грн.

На втором месте с почти пятикратным отрывом — Укрсоцбанк (UniCredit Bank). В числе лидеров по сокращению портфелей кредитов юрлицам и другие крупные финучреждения с западным капиталом: УкрСиббанк, “Райффайзен Банк Аваль” (см. “Топ-10 банков…” на стр.20).

 “Я оцениваю сокращение объема кредитования в первом полугодии 2014 г.,
по сравнению с аналогичным периодом 2013 г., на уровне примерно 10%.

Очевидно, до конца года роста кредитования не будет
”, — отмечает Игорь Лохов, директор центра по работе с крупными корпоративными клиентами департамента корпоративного бизнеса УкрСиббанка (г.Киев; с 1990 г.; 7 тыс.чел.).

В группе банков, наиболее существенно сокративших кредитование, оказалась и украинская “дочка” российской “Альфа-Групп”. “Альфа-Банк (Украина)” (г.Киев; с 2001 г.; 5 тыс.чел. — Ред.) продолжает кредитовать отраслеобразующие предприятия страны.

Правда, кредитная политика стала более консервативной в части принятия кредитного риска
”, — сообщает пресс-служба финучреждения.

Отметим, что значительные сокращения кредитного портфеля зафиксировали и банки поменьше. Так, по 1 млрд грн. потеряли банки “Хрещатик”, “Союз” и “ДиВи Банк”.

Как известно, в августе агрохолдинг “Мрія”, с которым аффилирован “ДиВи Банк”, просрочил выплату около $9 млн процентного дохода и около $120 млн в счет погашения долга по своим еврооблигациям.

Сейчас ведутся переговоры о реструктуризации соответствующей задолженности.

В группе лидеров по сокращению кредитных портфелей оказались также оба банка, подконтрольных семье экс-президента Виктора Януковича, — Всеукраинский банк развития (ВБР) и Укрбизнесбанк.

Что касается портфеля валютных кредитов, выданных юридическим лицам, то наибольшее его сокращение отмечено у “Дельта Банка” — почти $300 млн, хотя гривневый портфель в течение первого полугодия существенно увеличился.

На втором месте по сокращению валютного портфеля кредитов юрлицам оказался “Сбербанк России (Украина)” (см. “Топ-5 банков…” на стр.20).

Против ветра
Несмотря на общий спад в сфере кредитования, некоторые банки умудряются активно наращивать портфель.

Например, “VAB Банк”, подконтрольный аграрному бизнесмену Олегу Бахматюку, за январь — июнь увеличил портфель гривневых кредитов юрлицам более чем на 4 млрд грн., или на 50% (!).

В лидерах по приросту кредитования и другое финучреждение г-на Бахматюка — банк “Финансовая Инициатива”, гривневый портфель которого в первом полугодии увеличился на 1,1 млрд грн.

Все бы ничего, да только оба эти банка лидируют по объемам полученного от НБУ рефинансирования.

За первое полугодие они получили от регулятора на двоих более 10 млрд грн. (см. статью "Каждому — по должности").

Как видим, почти половина этой суммы ушла не на поддержку ликвидности, а на кредитование. При этом не исключено, что на кредитование бизнеса, связанного с собственником.

За первое полугодие на 4 млрд грн. в абсолютном выражении нарастил свой гривневый портфель кредитов бизнесу и государственный Ощадбанк.

Несмотря на ситуацию на денежно-кредитном рынке, Ощадбанк продолжает предоставлять кредитные средства по действующим договорам и выдавать новые займы.

Поэтому удалось сохранить тенденцию к увеличению кредитного портфеля
”, — говорят в пресс-службе финучреждения.

Правда, при этом представители банка признают, что основные займы выдаются госкомпаниям в рамках ранее утвержденных кредитных соглашений.

Отметим, что в группе лидеров по наращиванию кредитного портфеля присутствует также национализированный Укргазбанк (см. также “За рибу — гроші”).

Судя по приросту портфеля, достаточно активно бизнес кредитуют в национальной валюте и другие олигархические банки, такие как “Финансы и Кредит”, подконтрольный Константину Жеваго, и ПУМБ Рината Ахметова.

Лидером по приросту портфеля валютных кредитов юридическим лицам по итогам первого полугодия 2014 г. стал “ВТБ Банк”.

В пресс-службе финучреждения ответили сухо, не вдаваясь в детали: “Да, “ВТБ Банк” выдает новые займы компаниям”.

Второе место по приросту валютного кредитования бизнеса занял “Надра Банк”, подконтрольный Дмитрию Фирташу (см. “Топ-5 банков…”).

Дам, но не вам
Банкиры констатируют наличие спроса на кредиты со стороны бизнеса. При этом востребованы в основном кратко­срочные займы для пополнения оборотных средств.

Сейчас заемщики наиболее заинтересованы в финансировании оборотных средств. Для этих целей банки предлагают овердрафты, факторинг, а также кредитные линии”, —

поясняет Андрей Костюк, региональный директор по продажам корпоративного бизнеса Фидобанка (г.Киев; с 1991 г.; 2 тыс. чел.). При этом участники рынка констатируют падение спроса на долгосрочное (инвестиционное) кредитование.

 “Нестабильность вынуждает компании приостанавливать либо откладывать до лучших времен программы развития и обновления своих производственных мощностей, инвестирования в инфраструктуру”, —

говорит Валерий Поврезнюк, начальник управления кредитования корпоративных клиентов “ВТБ Банка” (г.Киев; с 2005 г.; 3 тыс.чел.).

В свою очередь, Андрей Костюк видит спрос на финансирование проектов, направленных на снижение потребления ресурсов и связанных с использованием альтернативных источников энергии.

Однако инвестиционные потребности бизнеса не могут адекватно удовлетворяться банками ввиду отсутствия у них долгосрочных ресурсов”, — признает банкир.

По словам Юрия Кациона, заместителя директора департамента корпоративного бизнеса Ощадбанка (г.Киев; с 1991 г.; 38 тыс.чел.),

сейчас наблюдается тенденция к дальнейшему сокращению сроков кредитования юрлиц, обусловленная “укорачиванием” ресурсной базы банков. Игорь Лохов, со своей стороны,

отмечает, что долгосрочное проектное финансирование доступно только по программам ЕБРР, IFC или же при участии инвестиционных фондов.

Все опрошенные БИЗНЕСом банкиры в один голос говорят об ужесточении условий кредитования.

 “Это выражается в более избирательном подходе и более длительном времени рассмотрения запросов клиентов”, — поясняет г-н Поврезнюк.

По его словам, основным условием получения кредита является наличие у заемщика приемлемого обеспечения, тогда как способность бизнеса генерировать денежные потоки для обслуживания кредита — на втором плане.

Однако такой принцип исповедуют не все участники рынка. “Консервативная политика группы BNP Paribas обязывает нас к ряду разумных ограничений:

строгие нормативные подходы, детальная оценка финансового состояния и бизнес-модели, включая прогнозные сценарии и стресс-тесты
”, — рассказывает Игорь Лохов.

Он отмечает, что требования к заемщикам в международных банках зачастую выше, нежели в банках с национальным капиталом.

При этом банкир подчеркивает, что для международных банков качественный залог не является приоритетом, тогда как способность бизнеса зарабатывать и погашать долги рассматривается в первую очередь.

В целом, можно сделать вывод, что подход банков к залогам по кредитам юрлиц различается в зависимости от типа кредитуемой компании.

К примеру, для крупных международных корпораций есть единый тип залога — корпоративная гарантия материнских структур.

Для локальных же компаний банки с западным капиталом часто используют комбинированный подход: оборотное финансирование может осуществляться под будущие денежные потоки заемщика (дебиторскую задолженность),

однако принимаются также и корпоративные гарантии, и фиксированные активы в зависимости от рейтинга и оценки риска для конкретного должника.

Как и раньше, банкиры предпочитают кредитовать торговлю и сельское хозяйство. “Мы фокусируемся на работе с клиентами, оперирующими в приоритетных отраслях.

Для нас это производители и продавцы продуктов питания, бытовой химии, прочих товаров народного потребления, медикаментов, производители и переработчики сельскохозяйственной продукции
”, — говорит Андрей Костюк.

Примечательно, что в своих ответах банкиры предпочитают не озвучивать конкретные данные о стоимости кредитования.

“Цена финансирования напрямую зависит от стоимости ресурсов, которые привлекает банк. Сейчас ресурсы дорогие, соответственно, выросли и процентные ставки по новым кредитам”, — констатирует банальные вещи г-н Костюк.

Чуть больше конкретики в ответе Игоря Лохова: “Стоимость кредитования с начала года увеличилась на 1-3 п.п. как в гривне, так и в валюте.

Данный рост отображает негативную динамику экономики и повышенные риски
”. В неофициальных беседах банкиры признаются, что процентные ставки по краткосрочным кредитам для компаний сейчас достигают 30% годовых.

За рибу — гроші
Банки хотят создать “черный список” неплательщиков по кредитам, которым собираются отказывать в обслуживании.

Инициатором этой кампании выступил, в частности, национализированный Укр­газбанк, который планирует подписать соответствующие меморандумы с крупнейшими финучреждениями.

Следует отметить, что данная идея не нова. Аналогичные попытки предпринимались после острой фазы кризиса 2008-2009 гг.

Кроме того, в стране работают несколько бюро кредитных историй, но это не мешает некоторым заемщикам уклоняться от выплаты кредитов.


Последние новости: